作者：卡夫卡很忙
來源：局外人的視界（ID：hooyar_380097485）

還是那句話，方向即便是正確的，但道路也很有可能是曲折的，比如大家經常炒股，都知道，再牛的票拉起來之前，都會反復折騰你，這時候你懷疑是正常的，主力不是慈善家，巴不得在低位把你嚇跑了，再在高位把你騙進來，這些都是正常手法，但無論如何，都不能改變長線發展趨勢。

去年年底我寫過一篇《2024，通脹會來的》，小爆了一把，其實當時主要還是跟各種噴子懟通縮論。

我雖然不是經濟學家，也不懂很高深的經濟學知識，但咱們總歸是受過高等教育的聰明人，對于常識理解得很透徹。

常識告訴我們，假如開動印鈔機可以解決眼前的一些棘手問題，那么他們就會不停的開動印鈔機來解決問題，結果就是鈔票印多了，商品生產跟不上印鈔機的功率，結果只有一樣，那就是通脹。

之前丁仲禮院士在接受柴靜的采訪說過，西方肯定會放棄減排，到今天終于應驗了。他是懂黨派政治的，多黨派輪流執政意味著大家都可以踢皮球，無論什么問題，都可以推到別人頭上，自己只需要解決眼前的困難，至于以后嘛，反正到時候自己都不一定在臺上，無所謂。

碳排放如此，印鈔就更是如此了。

在美國更是如此，自從我川總當上大酋長以后，美國所謂的建制派被左右派小將聯手絞殺，搞得都不敢公開說話了，這也意味著從前大家打開門互毆，關起門還能彼此勾兌的好日子一去不復返，大家都卷入到更激烈的斗爭中，誰也不肯讓步。

印鈔是一種權利，如果在我執政期間不多印一點，弄多點好處到口袋里，那么到我下臺了，這機會一去不返，那可不就是虧大了嗎？

再說了，人人都知道印鈔是在透支美國國力和美元信用，總共信譽就這多了，我多吃了一口等于別人少吃了一口，反之亦然，誰不在臺上可著勁的透支國力財力那才叫二傻子呢。

你看這幫政客一個個的，像是個二傻子嗎？

2008年次貸危機，美國率先提出QE，自己印鈔買自己的債券，形成了一個完美的閉路，你以為這是什么了不起的金融創新嗎？恰恰相反，這是信用貨幣時代的一次不要臉的信用違約。

不過違約對于美國來說，也不是第一次了。

從前美國還有第一、第二央行，后來都因為政府跟銀行之間撕逼，直接關門倒閉了，說起來美聯儲是第三央行，70年代，印鈔太多，導致美元沒有辦法按照約定對付黃金，還好那一次搞定了中東，綁定了石油美元，否則美聯儲也要被迫背鍋，關門大吉。

大家可以去看看美劇，70年代之前，猶太人在美國還沒有那么高的地位，反猶甚至是一種潮流文化。

70年代石油美元取代了黃金美元，于是中東成為了美國的利益核心，現在美國中央司令部不在美國本土，在中東，就很能說明問題。

因為中東重要，所以以色列這個中東的大釘子重要度就無限提升，于是以色列就從美國的干兒子成了親爸爸。

猶太人于是一下子成了美國社會的無上禁忌，說白了，這就是一場利益交換罷了。

猶太財閥們掌握金融，源源不斷的用金融給美國輸血，大有用處，當然要被奉為上賓，一旦他們不能了，大概率就要被集體清算，在美國，并不是天天送政治獻金就能左右政治了，看看天上人間的原老板的遭遇就知道了。

從阿克薩洪水以后，以色列在中東持續作大死，只不過這一次，中東大和解背景擺在那里，中東小霸王的一點嚇唬人的武力直接被戳穿了，一旦神流了第一滴血，立刻各路好漢就會爭先過來當弒神者。

有人就問，這跟你說的大宗商品大牛市有毛線關系？

咱們可以回憶一下，前兩次大宗大牛市。

第一次是70年代，當時美元違約，黃金美元沒有了，幾次中東戰爭導致能源危機，石油為首的大宗商品價格暴漲。

記住，這對全世界來說，幾乎都是一件好事，特別是那些負債壓力很重的國家，大通脹意味著資產價格暴漲，債務相對縮水。

當一碗熱干面賣五毛錢的時候，你欠債10萬精神壓力巨大，但現在，熱干面5元起，負債10W還有那么難以忍受嗎？

看看，這就是通脹的力量！

70年代大宗商品牛市，讓美國巨額國債一夜被洗平，卻把不擅長玩負債游戲的蘇聯直接拖垮。

2001年911以后，大宗商品迎來了第二次牛市。

這一次距離大家比較近，所以看K線就很容易了。

911美國出兵中東，為了支持戰爭，大量印鈔，到2007年，6年時間，國際銅價漲了多少，國際油價又漲了多少？

為什么有這一輪大宗牛市？因為中東出問題了，所謂恐怖分子主要目標就是反美，中東反美的情緒高昂，假如不用武力震懾，那么石油美元必然破產，這才是美國兩黨都支持出兵中東的原因。

那么我們再看看2024年，胡賽武裝都研制出了超高音速導彈，一次次對美重拳出擊，打得英美有苦難言，本來就對美國一肚子意見的中東人民現在終于見到曙光了，這還不得開動多條戰線，各種對付美國。

這次據說沙特都帶著錢上門跟胡賽和解了，這下胡賽發了，但對美國來說就是個災難，想想看，石油美元之所以能干成，不就是美國保著名不正言不順的沙特王室的統治，然后沙特投桃報李。

現在中東八零后都跟胡賽攀上交情了，這不就等于是在美國背后開大嗎？

現在美國要么加大在中東的戰爭投入，這就需要印鈔，印更多的鈔票，效果等同于01年那一撥，導致國際大宗價格暴漲。

要么美國老老實實的認栽，拋棄以色列，整個中東脫離美國桎梏，石油美元破產，這就等于是70年代重演。

無論如何，結果都只有一樣，國際大宗價格暴漲。

大宗漲，輸入通脹，全球債務問題可以借著美元違約來一次集體出清，這是大大的好事。

所以也沒有什么通縮。

但并非大宗商品價格漲相關股票價格馬上能漲，但看長遠，看趨勢，肯定是有投資價值的。

做短線，肯定做情緒最強的票。

何況最近美聯儲強行鷹派，在對大宗商品進行最后一輪打壓，連霓虹小弟都被派出來通過加息來攪渾水。

但還是那句話，大趨勢是不以短期打壓而改變的。

這波大宗商品的牛市根本在于50年的信用美元體系遭遇危機，大家都不信任美元的信用，那么全球資本自然會沖向大宗商品，畢竟美元不一定是財富，但實實在在的大宗商品永遠都是財富。

所以也可以這么說，大宗商品的價格跟美國國力形成了一個對沖。

做多大宗的，觀察一下美國國際地位唄，假如它還能挺住，拉住盟友來強勢墊背，那么大宗會有回調，但調完了還得漲，因為盟友們的血條也就那么多了，折騰不了多久。