作者：戎評
來源公眾號：戎評（ID：rongping898）
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SWIFT發(fā)布了2021年五大國際活躍貨幣排名及占比，人民幣以2.58%的全球支付占比超越日元，時隔六年，重新成為世界第四大活躍貨幣，排在我們前面的分別是美元40.51%，歐元36.65%，英鎊5.89%。

這份新榜單有三個細節(jié)需要特別強調下——

第一、美元在全球支付中的占比整體呈下降趨勢：五年前，美元在SWIFT的支付占比為45%，兩年前為42%。也就是說，美元的國際支付份額，幾乎在以每年1%的速度急劇萎縮，如果不出意外的話，這個十年結束后，美元大概只有三分之一了。

第二、歐元的水分很大：歐元是歐元區(qū)19個成員國的共同貨幣，理論上應該把這19個國家看作一個經濟體，然后再用這個整體計算他們跟外界做生意時的歐元結算量，但SWIFT的統(tǒng)計方式是以國家為單位，所以就把歐元區(qū)國家間的貿易也計算了進來，國際支付占比能不高嗎？

要是把歐元區(qū)當成一個整體去計算歐元真正的國際結算量，估計最多不會超過10%！

把歐元區(qū)國家間的貿易結算量計算在國際支付份額之內，就相當于計算人民幣的國際支付量時，將大陸三十一省間的貿易也算進去了。

第三、人民幣的國際支付占比被嚴重低估了：請注意，SWIFT只是主要的跨境支付系統(tǒng)而非唯一。

在國際貿易活動中，人民幣的跨境結算有相當一部分沒走SWIFT的渠道！

比如2020年中國和伊朗接近200億美元的貿易，便沒有走SWIFT，而是通過昆侖銀行進行單邊結算，美元僅是一個計價方式而已。

當然，最重要的是中國手里還有一個人民幣跨境支付系統(tǒng)-CIPS，這個系統(tǒng)經過六年的運轉已經相當成熟了，中俄、中歐以及一帶一路沿線上的人民幣結算，很多都是通過CIPS結算的。

雖然我沒有查到走CIPS渠道的人民幣，在國際支付中的具體占比，但有兩組其他數據能夠佐證我的觀點。

一是德商銀行2019年的調查顯示，中國至少有46%的大型企業(yè)在從事對外經濟活動時，選擇用人民幣結算。

二是跨境銀行間支付清算公司總裁許再越，在中國國際金融科技論壇在服貿會期間表示，截止2021年9月，CIPS交易筆數達到212萬筆，金額51萬億，筆數同比增長61%，金額同比增長86%，增速遠超美元、歐元、英鎊、日元等其他國際活躍貨幣！

我們來算筆賬：

2021年前9個月共51萬億人民幣，按平均每月5.6萬億算，剩下三個月還有17萬億。

但經濟強國集中的北半球從十月份開始即將步入冬天，再加上西方多國對圣誕節(jié)的物資需求，最后一個季度的結算規(guī)模會更多，那咱湊個整數20萬億，全年一共71萬億。

2019年，全球跨境支付的貨幣價值總量大致在120萬億美元左右（2021年的數據沒有查到，2020年疫情國際貿易活動停擺了不少，不具備參考價值），走CIPS的人民幣結算規(guī)模占比約為9.3%。

也就是說，算上CIPS內的人民幣支付量和其他單邊支付，人民幣在國際支付中的實際份額應該在12%~13%左右，比除去成員國間互相貿易的歐元高，僅次于美元！

走SWIFT渠道的五大貨幣國際支付占比

對于2021年CIPS成交筆數和成交份額的雙雙暴漲，SWIFT如坐針氈。

限制人民幣流通吧？

用戶就會跑去CIPS，既放走了結算分紅，又養(yǎng)肥了CIPS；

跟人民幣合作吧？

又擔心促進人民幣無阻礙的進入SWIFT這個超級大樂園后，天高任鳥飛，海闊憑魚躍，國際化的速度更快了，美國那邊不好交代，畢竟2001年后SWIFT的生殺大權被美國拿捏得死死的。

這時可能會有小伙伴擔心：假如SWIFT因為金錢利益選擇跟人民幣合作，那么喪失理智的美國會不會將中國踢出SWIFT？

你還別說，以前還真?zhèn)鞒鲞^這種風聲！

2020年前后，隨著SWIFT在華子公司的全面落地，以及中美對抗因特朗普的疫情抹黑而更加激烈，該年夏天，有關于美國把中國排除在SWIFT系統(tǒng)之外的聲音，在國際輿論界愈發(fā)甚囂塵上。

7月29日，英國路透社發(fā)出簡報稱，美國可能會將中國踢出環(huán)球同業(yè)銀行金融電訊協(xié)會！

不久后，中國銀行旗下中銀證券的一份研究報告指出，中國政府和中資銀行需要提前做好思想和措施上的準備。

當時很多文章都在討論這件事，就連環(huán)球網、南華早報這些國際知名媒體，也參與了進來。但我一直在強調，瘋狂的特朗普或許有過這一想法，但美國卻絕對不敢將之付諸于行動！

有一個典型的反證：

2010年，中國工業(yè)產值登鼎世界第一后，美國就把推動國際貿易體系去中國化視為其對華戰(zhàn)略的主軸線之一。

在工業(yè)時代，現在制造業(yè)實力等同于國家核心競爭力，只要中國還能通過全球貿易，不斷強化自身的工業(yè)循環(huán)，那么美國依托國家實力建立起的霸權遲早完犢子！

最先是奧巴馬搞的TPP，美國拉著環(huán)太平洋一幫小朋友的手，玩起了將中國市場排除在外的開放程度更高的自由貿易區(qū)。

后來懂王上臺，雖然因為黨爭撕毀了TPP協(xié)議，但仍然旨在推高他國商品進入美國市場關稅成本的全球性經貿大戰(zhàn)和一對一的毒丸條約，企圖架空有利于中國商品向各國自由銷售的WTO。

緊接著美國又在我們疫情最艱難的時刻，呼吁在華美企日企撤離中國。

但一系列組合拳打下來，全失敗了：商務部表示1月25日新聞，2021年中國實際使用外資首次突破萬億，達到1.1萬億元，增長14.9%，新設外資企業(yè)4.8萬家，增長23.5%，繼續(xù)穩(wěn)坐世界第一大外資流入國的寶座！

大家發(fā)現什么問題沒有？

按理說，用SWIFT是最簡單也是最有效的辦法，作為超級金融核武器，失去在SWIFT做跨境清算資格的國家，結果和被排除在國家貿易體系之外沒啥區(qū)別，伊朗跟俄羅斯的經濟都是這樣玩崩潰的。

這是伊朗GDP走勢圖。

2018年，伊朗所有具備跨國清算業(yè)務的銀行被SWIFT封號后，里面的貨賣不出去，外面的貨買不進來，GDP直線暴跌，2020年只有2034億美元，不足2012年最高峰值的三分之一。

當年美國向小日本扔下兩顆原子彈，被摧毀的僅是廣島和長崎這兩座城市，日本經濟的基本盤還在。如今只需要輕輕按下SWIFT的封號鍵盤，就能摧毀一個中等地區(qū)強國三分之二的經濟，這威力，不知道比核武器高哪里去！

但為何美國寧愿繞這么多花花腸子，又是科技戰(zhàn)，又是產業(yè)轉移，卻唯獨不敢用SWIFT這顆超級核武器“炸”中國呢？

答案很簡單：美國不敢！

一帶一路研究學者梁海明曾指出：把中國排除出SWIFT體系，無疑是將美元孤立于國際。這話說得稍微有點含蓄，我來翻譯一下，如果美國把中國排除SWIFT，美元霸權會立刻、瞬間、馬上解體。

美元霸權2.0被稱之為石油美元霸權，凡是想搞現代化建設的國家，就離不開石油這個工業(yè)的血液，而想買石油，必須得用美元。當各國手中為買賣石油積累到的美元越來越多后，美元順其自然的成為了國際外匯儲備貨幣和國際貿易通用貨幣。

所以，在過去很長一段時間內，石油貿易是美元在國際流通的核心承載物。

但在中國相繼登鼎為世界上最大的工業(yè)國和最大的貿易進出口國后，圍繞中國商品為核心點的上下游產業(yè)鏈國際交易量超越石油，承載了美元在國際市場上的主要流通量。

2020年，全球原油進出口交易量不到1萬億美元，而中國進出口貿易總額高達5萬億美元，按13%的人民幣國際支付份額來算，有43500萬億美元的進出口貨物是用美元結算的，是石油的四倍之多！

毫不夸張的說，沒有中國進出口貿易在市場上帶來的天量美元需求和交易，美元壓根沒有今天的成就。

貨幣池子論大家應該多少有些耳聞吧？

如果將國際上流通的美元比作一個蓄水池，那么承載了美元主要流通量的中國貿易進出口活動，就相當于這個蓄水池最堅固的一塊防水大壩。

美國用SWIFT制裁中國，不準中國參與國際貿易，就意味著美國最堅固的一塊防水大壩消失了，從這里面奔涌而出的洪水，不但會沖垮美元霸權的根基，還會將美國通脹的船推到空前高度！

很好理解：

中國離開國際貿易體系后，市面上就憑空多出了大量美元，根據供大于求的供需關系，錢太多，價格必然暴跌。

而一旦美元購買力暴跌，請參考黃金美元體系瓦解的過程

——各國紛紛拋售美元，兌換黃金，美元購買力進一步暴跌，然后手握美元資產如美債、美國公司股票的用戶，因害怕貶值造成的財富縮水，也加入到拋售大軍，進而引起更大的市場恐慌。如此周而復始，惡性循環(huán)，直至美元霸權最終解體！

另一方面，大量的熱錢回流美國后，也會不斷推高國內的物價，使美國本就因通脹而造成的民生凋零問題更加雪上添霜。

因此，不論是從穩(wěn)定美國通脹的角度，抑或是保住美元霸權最關鍵的國際信譽力來說，給美國一萬個膽子，他也不敢拿SWIFT這顆超級核彈“炸”我們。

什么？

萬一美國不惜一切代價想“同歸于盡”呢？

估計中國睡著都能笑醒吧！

過去二十年，正是由于中國通過完善的工業(yè)體系和強大的工業(yè)才能把大部分商品的價格壓到最低的極限位置，才讓世界過上了相對富庶的生活。

而SWIFT的制裁又是一個即時反饋機制，即被封號的國家，馬上就無法從事國際貿易了。換言之，如果美國用SWIFT搞我們，全世界各國的通脹和物資匱乏等一系列嚴重的經濟問題，分分鐘捅破天。

找替代供應商或重建本土產業(yè)鏈也不現實，這么短的時間，除了中國，還能去哪里找一個擁有3億工業(yè)從業(yè)者，666個工業(yè)小類齊全，海陸空交通物流都處于世界頂級水平的國家？

要知道，中國商品之所以能做到這般物美價廉，以上幾個優(yōu)勢缺一不可。

至于重建本土產業(yè)鏈就更扯淡了，疫情爆發(fā)后，美國舉著國家安全的政治正確要求醫(yī)療產業(yè)線回流本土，結果搞了快兩年，去年美國80%的針頭和注射器還是從中國進口的。

更何況現代制造業(yè)的供應鏈空前復雜，所有國家都依賴國際分工和國際貿易才能生存下去，包括作為世界唯一超級工業(yè)大國的中國！

有鑒于此，真到了美國用SWIFT“炸”中國那天，全球大部分國家都會為了維持國內社會的正常運轉，架空SWIFT，用其他貿易工具繼續(xù)跟中國做生意。

中國央行表示：CIPS歡迎你！

截至2021年8月末，CIPS系統(tǒng)已有參與者1211家，其中直接參與者67家，間接參與者1144家，覆蓋全球6大洲，103個國家和地區(qū)，實際業(yè)務覆蓋175個國家的超過3500家法人機構。

人民幣跨境支付系統(tǒng)（CIPS）全球結算點分部圖

CIPS的全球性框架已經搭好了，差的就是擴大接入更多國家和更多機構規(guī)模的東風！

美國非要借咱們這股東風的話，那只當不吝笑納。

一言以蔽之：

SWIFT這枚金融界的超級核武器，對我們不過是一只紙老虎，僅此而已。